دانلود پیش بینی ریسک بازار چند سری زمانی تحت حافظه بلندمدت: هنگامی که ارزش در معرض خطر( VAR) بالاتر از حد انتظار است

هدف - هدف از ارائه این مقاله برای مدل کردن پیش بینی های ریسک بازار چند سری، تحت پایداری  حافظه بلند مدت در نوسانات بازار می باشد.

طراحی - روش شناسی – رویکرد: در این مقاله پیش بینی نوسانات ریسک بازار بر اساس ترکیبی از مدل-(گارچ GARCH 1،1)  با نوآوری های به طور بالقوه دمب چاق(دامنه) و نامتوازن و مشخصات حافظه بلند مدت از نفوذ کم کم رو به کاهش شوک های نوسانات گذشته،پیشنهاد می شود،  و به عنوان قاعده ریشه توان دوم   سری زمانی  که به اشتباه مشخص شده، شناخته شده می باشد.تهیه و تنظیم مدل گارچ توسط Drost و Nijman به عنوان مدل معیار مورد استفاده قرارمی گیرد. در این مطالعه تجربی ، ریسک بازار سهام مبتنی بر بازده داده های  روزانه طی سری زمانی ژانویه 1975 تا دسامبر 2010می باشد. نمونه خارج از دقت و صحت از پیش بینی های VAR برای معاملات 5، 10، 20 و 60 روزه ، مورد مطالعه قرار می گیرد.

 مفاهیم عملی:  پیش بینی های بهبود یافته VAR نشان می دهد که یک نفر باید در بلند مدت هنگام کالیبره نمودن مدل های ریسک حساب پس دهد.(محاسبه نماید). دراین مقاله مدل های بازده تک زمانی به جای انتخاب ساده تر روش مدل سازی با فرکانس پایین تر، بازده چندسری زمانی برای  پیش بینی نوسانات درحافظه بلند مدت می باشد. روش حافظه بلند مدت نوسانات  رادر نظر می گیردودارای دو مزیت اصلی می باشد.